8月6日，也就是周四，美股三大指数全线收跌。道指终结了此前连续五日的上涨势头。存储芯片领域的闪迪与西部数据，因业绩前景未达预期而大幅下挫，成为拖累大盘的主要力量。AI应用企业AppLovin受季度营收低于预期的影响，股价单日暴跌19.66%。这一走势折射出当前财报季的普遍特征：即便业绩亮眼，只要出现增速放缓的迹象，就可能引发估值重估，导致市场剧烈波动。另外，SpaceX上市后的首批内部股解禁也在当日开启，约1000亿美元股份进入套现窗口期。尽管公司股价一度短暂低迷，但随后强势拉升，最终收涨6%。
国际方面，据新华社消息，美国白宫于6日下午发布公告，宣布将对进口多晶硅衍生品加征15%关税，并建立进口多晶硅及衍生品的最低进口价机制。
油价在周四再次大幅走高。据新华社援引伊朗法尔斯通讯社6日的报道，伊朗议会主席团成员萨利米公开了伊方拟议的霍尔木兹海峡战略管理方案初步文本。该方案包含禁止敌对势力通过海峡等条款，违规者将面临最高达货物价值20%的罚款。
**存储板块延续跌势**
**闪迪、西部数据绩后双双跳水**
当地时间周四，美股三大指数集体走低。截至收盘，道指下跌0.85%，报53885.10点；纳指微跌0.06%，报26348.35点；标普500指数跌0.18%，报7709.96点。
从盘面来看，大型科技股表现分化。微软上涨2.54%，苹果涨0.45%，Meta涨0.19%；英伟达跌0.1%，亚马逊跌0.14%，特斯拉跌0.63%。
存储概念股普遍承压。西部数据暴跌13%，闪迪下跌6.8%，两家公司在公布季度业绩后遭遇市场抛售。不过，这两家公司今年的涨幅依然可观。此外，SK海力士跌5%，美光科技跌1.3%。
闪迪和西部数据此前均交出了强劲的季度成绩单，但高盛指出，过高的市场预期使得两家公司的股价难以从优异的业绩中获益。花旗分析师Asiya Merchant将闪迪的目标价从2500美元下调至2100美元，同时维持买入评级。同日，杰富瑞也将闪迪目标价从3000美元下调至1750美元。此前，闪迪披露2026财年第四季度财报显示，第四财季业绩超预期强劲，但后续业绩指引偏弱。
分析认为，闪迪股价下跌的核心原因并非第四财季业绩本身，而是本财季营收指引低于市场预期，调整后EPS指引区间基本落在市场预期附近。毛利率指引环比大致持平，显示出见顶迹象。法国巴黎银行则将西部数据目标价由660美元上调至700美元。
纳斯达克中国金龙指数收涨0.27%，热门中概股涨跌互现。网易涨1.76%，京东涨0.83%，哔哩哔哩涨0.38%；腾讯控股、阿里巴巴跌超1%。
**无惧解禁冲击**
**SpaceX强势拉升6%**
SpaceX股价周四盘中曾一度下挫，但随后收复失地，最终上涨6.14%，报114.92美元。当日SpaceX合计成交281.29亿美元。此前市场预计，SpaceX上市后首批内部人士解禁将于8月6日开启，约1000亿美元股份进入套现窗口，内部股东可能抛售股票，从而对股价形成压力。但由于股价跌破135美元的发行价，另一批多达4.558亿股的股份将因触发价格条款而继续处于锁定状态，无法在本次窗口出售。
消息面上，SpaceX宣布计划自建发电厂，以支持其与特斯拉在美国得州共同开发的超大规模半导体制造设施。负责SpaceX能源和数据中心开发的Riley Trettel周三在德州格莱姆斯县的一次公开会议上表示：“我们将自带电力。我们将建造天然气发电厂，同时建造超大型电池阵列来储存电能。”
摩根大通分析师Doug Anmuth在客户报告中写道，他认为投资者此前已进行了“大量预先布局”，这可能在一定程度上削弱解禁带来的抛售压力。
**AI应用软件巨头大跌19%**
**AI应用软件股集体调整**
美股AI应用股集体调整。AI应用公司AppLovin因季度营收低于预期，股价暴跌19.66%；云安全公司Datadog则因预计第三季度营收增速将放缓，股价重挫19%。这两家公司均成为周四拖累标普500指数表现的主要个股。此外，EPAM Systems跌超15%，Axon Enterprise跌超14%。
消息面上，AppLovin最新公布的财报显示，公司2026年二季度营收不及市场预期，三季度营收指引中位数也不及市场预期。在财报电话会上，AppLovin联合创始人兼首席执行官Adam Foroughi说道：“这季度，我们没有达到自己的标准。”他表示，公司以游戏为主的广告业务高度依赖其AI模型的性能提升。模型每一次实质性迭代，都能让广告主在维持目标广告支出回报率的同时，敢于投入更多预算。但在刚刚过去的第二季度，这种模型性能的飞跃并未如期而至。
具体来看，AppLovin二季度实现营收19.2亿美元，同比增长53%，不仅低于自身指引区间中值，还低于分析师预期的19.4亿美元；调整后息税折旧摊销前利润（EBITDA）为16.1亿美元，同比增长58%，调整后EBITDA利润率也低于此前指引区间；二季度实现净利润12.7亿美元，同比增长约55%。
Datadog 2026年第二季度业绩则超出分析师预期。公司经调整每股收益为0.65美元，高于预期的0.58美元；营收达11.2亿美元，同比增长36%。Datadog同时上调了全年盈利和营收指引。尽管业绩稳健，市场仍对新增大客户合同增速放缓感到失望，叠加部分资金获利了结，导致股价最终回落。
这一现象反映出本次财报季的普遍趋势，即便业绩强劲，任何增速放缓迹象都可能引发估值重估和市场剧烈反应。
作者：汪友若
